利潤表怎麼分析?

General 更新 2024-11-16

如何分析利潤表

對利潤表的分析主要是以盈利能力分析為主。

盈利能力分析

[編輯本段]一、概述

盈利能力就是公司賺取利潤的能力。一般來說，公司的盈利能力是指正常的營業狀況。非正常的營業狀況也會給公司帶來收益或損失，但這只是特殊情況下的個別情況，不能說明公司的能力。因此，證券分析師在分析公司盈利能力時，應當排除以下因素：證券買賣等非正常項目、已經或將要停止的營業項目、重大事故或法律更改等特別項目、會計準則和財務制度變更帶來的累計影響等。

[編輯本段]二、常用指標

反映公司盈利能力的指標很多，通常使用的主要有銷售淨利率、銷售毛利率、資產淨利率、淨資產收益率等。

1. 主營業務淨利潤率

主營業務淨利潤率是企業淨利潤與主營業務收入淨額的比率，計算公式為：

主營業務淨利潤率=淨利潤÷主營業務收入淨額×100%

淨利潤=利潤總額-所得稅額

主營業務淨利潤率是反映企業盈利能力的一項重要指標，這項指標越高，說明企業從主營業務收入中獲取的利潤的能力越強。影響該指標的因素較多，主要有商品質量、成本、價格、銷售數量、期間費用及稅金等。

2. 資產淨利潤率

資產淨利潤率又叫資產報酬率、投資報酬率或資產收益率，是企業在一定時期內的淨利潤和資產平均總額的比率，

計算公式為：資產報酬率=淨利潤÷資產平均總額×100%

資產平均總額=（期初資產總額+期末資產總額）÷2

資產淨利潤率主要用來衡量企業利用資產獲取利潤的能力，反映了企業總資產的利用效率，表示企業每單位資產能獲得淨利潤的數量，這一比率越高，說明企業全部資產的盈利能力越強。該指標與淨利潤率成正比，與資產平均總額成份比。

把公司一定期間的淨利與公司的資產相比較，可表明公司資產利用效果。指標越高，表明資產的利用效率越高，說明公司在增加收入資金使用等方面取得了良好的效果；否則相反。資產淨利率是一個指標，公司的資產是由投資人投資或舉債形成的。淨利潤的多少與公司望量、資產結構、經營管理水平有著密切的關係。為了正確評價公司經穢的高低、挖掘提高利潤水平的潛力，證券分析師可以用該項指標與本型期、與計劃、與本行業平均水平和本行業內先進公司進行對比，分析開異的原因。影響資產淨利率高低的因素主要有：產品的價格、單位成本低、產品的產量和銷售的數量、資金佔用量的大小等。

3. 資本收益率

（return on capital employed）

資本收益率又稱資本利潤率，是指企業淨利潤（即稅後利潤）與所有者權益（即資產總額減負債總額後的淨資產）的比率。用以反映企業運用資本獲得收益的能力。也是財政部對企業經濟效益的一項評價指標。資本收益率也是資產收益率。

資本收益率=淨利潤/實收資本（或股本）×100％

資本收益率的內涵可分為實收資本收益率、自有資本收益率、總資本收益率、經營資本收益率、人力資本收益率

資本收益率越高，說明企業自有投資的經濟效益越好，投資者的風險越少，值得投資和繼續投資。因此，它是投資者和潛在投資者進行投資決策的重要依據。對企業經營者來說，如果資本收益率高於債務資金成本率，則適度負債經營對投資者來說是有利的；反之，如果資本收益率低於債務資金成本率，則過高的負債經營就將損害投資者的利益。

4. 淨資產收益率

5. 普通股每股收益

普通股每股收益也稱普通股每股利潤或每股盈餘，是指股份有限公司實現的淨利潤總額減去優先股股利後與已發行在外的普通股股數的比率。

計算公式：普通股每股收益=（淨利潤-優先股股利）÷發行在外的普通股......

做利潤表分析主要分析該公司利潤表上的哪些指標

分析和評價企業盈利的指標有：

收入毛利率、收入利潤率、總資產報酬率、淨資產收益率、資產保值增值率。

1、收入毛利率

收入毛利率是收入毛利與營業收入淨額之比。其中毛利等於營業收入淨額扣除成本後的差額。其計算公式為：

收入毛利率=（主營業務收入-主營業務成本）/主營業務收入

毛利水平反映了企業初始獲利能力，它是企業實現利潤總額的起點，可以表明對營業費用、管理費用、財務費用等期間費用的承受能力。通過對收入毛利率分析，可以掌握毛利水平和期間費用兩個因素對獲得利潤的影響。

2、收入利潤率

收入利潤率是實現的利潤總額與營業收入之比。其計算公式為：

收入利潤率=利潤總額/主營業務收入

通過對收入利潤率的分析，可以瞭解企業每實現一元收入所獲得的利潤水平。3、總資產報酬率

總資產報酬率是指實現的淨利潤（稅後利潤）與總資產平均佔用額之比，指標反映了企業利用全部資源的獲利能力。其計算公式如下：

總資產報酬率=淨利潤/總資產平均餘額或，

總資產報酬率=收入淨利率×總資產週轉率

由公式可以看出，總資產報酬率取決於淨利潤水平和總資產週轉速度。

4、淨資產收益率

淨資產收益率又指所有者權益收益率或股東權益收益率，它是獲得的淨利潤佔所有者權益平均餘額的百分比。其計算公式為：

淨資產收益率=淨利潤/所有者權益平均餘額

通過對該指標的分析可以揭示如下兩個方面：

⑴反映所有者投資的獲利能力；

⑵為企業的投資者提供了獲得投資回報情況的信息；

⑶反映企業經營者對受託資產經營成果。

5、資本保值增值率

資本保值增值率是指期末所有者權益餘額與期初所有者權益餘額的比率。它反映所有者權益保值或增值情況。其計算公式為：

資本保值增值率=期末所有者權益餘額/期初所有者權益餘額

企業自身發展能力分析

企業自身發展能力，是指通過生產經營活動獲得收益的增長，以及用自身形成的資金取得發展趨勢的能力。自身發展能力分析，主要包括可持續發展能力分析、盈虧平衡分析等。

⑴收入增長率

收入增長率=報告期收入增加額/歷史同期收入總額×100%

⑵淨利潤增長率

淨利潤增長率=報告期利潤增加額/歷史同期利潤總額×100%

⑶總資產增長率

總資產增長率=本期總資產增加額/起初資產總額×100%

⑷資本積累率

資本積累率=本期所有者權益增加額/起初所有者權益×100%

如何讀懂利潤表，利潤表分析的作用

利潤分析，一般就是分析該企業的利潤表。

利潤表分析是分析企業如何組織收入、控制成本費用支出實現盈利的能力，評價企業的經營成果。同時還可以通過收支結構和業務結構分析，分析與評價各專業業績成長對公司總體效益的貢獻，以及不同分公司經營成果對公司總體盈利水平的貢獻。通過利潤表分析，可以評價企業的可持續發展能力，它反映的盈利水平對於上市公司的投資者更為關注，它是資本市場的“晴雨表”。

分析的內容：（一）利潤表主表分析。（二）利潤表附表分析（三）利潤表附註分析　　參考資料： baike.baidu.com/view/4482142.htm

利潤表分析具體包括哪些內容

利潤表分析也稱損益表分析，包含內容如下：（一）利潤表主表分析。通過利潤表主表的分析，主要對各項利潤的增減變動、結構增減變動及影響利潤的收入與成本進行分析。1.利潤額增減變動分析。通過對利潤表的水平分析，從利潤的形成角度，反映利潤額的變動情況，揭示企業在利潤形成過程中的管理業績及存在的問題。2.利潤結構變動情況分析。利潤結構變動分析，主要是在對利潤表進行垂直分析的基礎上，揭示各項利潤及成本費用與收入的關係，以反映企業的各環節的利潤構成、利潤及成本費用水平。3.企業收入分析。企業收入分析的內容包括：收入的確認與計量分析；影響收入的價格因素與銷售量因素分析；企業收入的構成分析等。4.成本費用分析。成本費用分析包括產品銷售成本分析和期間費用分析兩部分。產品銷售成本分析包括銷售總成本分析和單位銷售成本分析；期間費用分析包括銷售費用分析和管理費用分析。（二）利潤表附表分析利潤表附表分析主要是對利潤分配表及分部報表進行分析。1.利潤分配表分析。通過利潤分配表分析，反映企業利潤分配的數量與結構變動，揭示企業在利潤分配政策、會計政策以及國家有關法規變動方面對利潤分配的影響。2.分部報表分析。通過對分部報表的分析，反映企業在不同行業、不同地區的經營狀況和經營成果，為企業優化產業結構，進行戰略調整指明方向。（三）利潤表附註分析利潤表附註分析主要是根據利潤表附註及財務情況說明書等相關詳細信息，分析說明企業利潤表及附表中的重要項目的變動情況，深入揭示利潤形成及分配變動的主觀原因與客觀原因。利潤表分析也稱損益表分析，是以利潤表為對象進行的財務分析。在分析企業的盈利狀況和經營成果時，必須要從利潤表中獲取財務資料，而且，即使分析企業償債能力，也應結合利潤表，因為一個企業的償債能力同其獲利能力密切相關。

怎樣閱讀和分析利潤表

本年利潤在貸方表示到現在階段所產生的盈利，也就是說到本年現在的情況用你銷售的產品的收入-銷售產品的成本-各項花費（包括稅金，工資，福利，利息等等）以後，是盈利狀態，並不能說是的現金和銀行存款之和的數字，因為現金和存款只代表現在能馬上流動起來的資金，這是2個概念。如果你想知道現在實際的資產能有多少，看一下資產負債表，用總資產數字-總負債數字，直觀的看也就是所有者權益的數字（淨資產），不過那也不很準，因為表裡的存貨數字是貨物本身的成本。還有什麼不清楚可以問一下你身邊的會計。

如何分析利潤表

相關分析

企業盈利的分析

企業盈利的利潤表分析：

企業盈利結構分析

分析構成利潤組合關係的各項收支因素的結構變動對利潤的影響。

分析構成公司利潤總額的各專業、地區業務發展和盈利能力對公司經營成果的影響。

1、收支結構分析

從閱讀利潤表可以瞭解到，利潤是由收入為起點，依次扣除營業稅金、成本、期間費用（營業費用、管理費用、財務費用之和），再加上其他業務利潤和營業外收支淨額後計算得出。因此，構成利潤總額的各項要素都會對利潤總額產生影響，所以在分析時要進行不同內容的結構分析，以便分析對利潤影響較大的積極或消極因素及這些因素的影響程度。

關於通信企業收支結構分析，通常進行收支系數、成本項目結構比例、EBITDA率指標分析。

⑴收支系數

其計算公式為：

收支系數=主營業務收入/成本費用（成本+期間費用）

這個公式表示，每支出一元成本費用可以獲得多少收入。只要當收支系數大於1時，假設其他業務利潤和營業外收支為零時，表示每支出1元成本費用可以獲得利潤。說明成本費用與收入的理想結構，應當成本費用佔收入的比例越低，獲利能力越大。

由於分析角度不同，還可以用“收支系數=成本費用（成本+期間費用）/主營業務收入”公式進行分析，它從另一角度說明每實現一元收入需要支付多少成本費用。

⑵成本項目結構比例

其計算公式為：

成本項目結構比例=構成項目支出額/成本總額

通過分析各成本項目（工資、職工福利費、折舊費、修理費、低值易耗品攤銷、業務費、租賃費、網間結算成本）所佔比重，可以重點控制、調節和關注比重較大的成本項目的支出。通過與歷史比較和同行業進行成本項目結構比例的比較，可以找出差距，進行改善。

⑶EBITDA率

其計算公式為：

EBITDA率= EBITDA/營業收入

公式中：EBITDA=營業利潤+折價及攤銷

營業業收入=主營業務收入+其他業務收入

EBITDA指標，相當於經營活動取得的淨現金流

通過對該項指標進行分析，可以瞭解企業在經營活動中實現每百元營業收入取得了多少淨現金流。通過對這項指標的觀察，可以分析、判斷企業的獲利能力和資金循環能力。

2、利潤結構分析

公司的利潤結構,可以從以下三個方面分析：

⑴從構成利潤總額的要素分析

利潤總額由主營業務利潤、其他業務利潤、期間費用（營業費用、管理費用、財務費用之和）、投資收益和營業外收支淨額構成。其構成關係式為：

利潤總額=主營業務利潤+其他業務利潤-期間費用+投資收益+營業外收支淨額

作為企業，無論是通信企業還是其他企業，主營業務利潤水平和比重代表著企業的創利能力，它是公司經營的核心目的。

由於期間費用都是企業為了主營業務的營銷、管理、融資活動發生的，所以在具體分析時，可以將利潤表中的“主營業務利潤”和期間費用相抵後作為主營業務實際利潤進行結構分析更具有實際意義。由此我們可以應用“比重=構成項目/總體指標”分析主營業務實際利潤、其他業務利潤、投資收益、營業外收支淨額各構成項目分別佔利潤總額的比重。

⑵從創造效益的業務分部、地區分部進行結構分析

大家知道，公司的利潤總額是由不同業務、不同地區分別實現的，因此可以按不同專業、按各分公司為分部進行結構分析......

如何看懂利潤表

利潤分析，一般就是分析該企業的利潤表。

分析的內容：（一）利潤表主表分析。（二）利潤表附表分析（三）利潤表附註分析　　參考資料： baike.baidu.com/view/4482142.htm

利潤表中怎麼看營業收入

營業收入=主營業務收入+其他業務收入

你要想區分開主營業務收入和其他業務收入的。

你必須看財務報表附註

否則，累死也看不出來。

利潤表怎麼算，要解析？，不懂怎麼看，會計從業資格的