投資基金時再也馬虎不得，必須練就一雙慧眼，能夠分辨出哪些是由優秀理財師管理的基金，能夠讀懂市場發出的訊號，知道何時該買入，何時該賣出，什麼情況下應保持觀望。
首先，搞清楚現在證券市場正處於哪個階段。判斷是否見底(見頂)比較可靠的方法是：遇利空不跌，買入；遇利好不漲，賣出。當無法有效判斷市場趨勢時乾脆不操作。
其二，對市場行情的性質進行分析。在實施買入之前必須在指數基金、大盤藍籌基金和中小盤基金各選擇一到二個目標進行跟蹤、分析，最後根據實際結果做出選擇。
第三，嚴格遵循先跟蹤分析，後實施買入的原則。其一，分析對比基金同市場趨勢的關係。如果在一輪上升趨勢中增長幅度多次超過股指，並且在一輪下跌趨勢中基金淨值縮水幅度多次小於股指，說明該基金經理不但善於把握投資熱點，而且具備把握市場趨勢的能力，當確認市場趨勢發生轉變時，果斷實施減倉操作，成功降低了風險。如此，則應買入。其二，分析分紅時機與市場趨勢變化的關係。如在一輪下跌趨勢開始前後，該基金實施了較大幅度的分紅，則無疑證明該基金經理已經認識到了市場風險，並通過兌現一部分收益來降低風險，應該是比較善於駕馭風險，肯對基民們負責任的好經理。反之，不論市場處於何種趨勢，都聽憑基金淨值跟隨股指波動，來來回回坐電梯，則意味著該基金經理可能屬於優柔寡斷，只知消極應付的平庸之輩，千萬遠離。