創投機構如何完善創業企業財務管理工作

中小創業企業財務管理方面存在的主要問題

1.法人治理結構不完善現階段，我國許多中小創業企業是典型的家族式企業，企業的所有權與經營權高度統一，企業的投資者同時又是企業的經營者，企業領導集權現象十分嚴重，企業財務人員沒有參與決策的權利，只是決策的具體執行者。法人治理結構不健全、不完善，企業的財務管理缺乏良好的內部環境，難以發揮應有的作用，財務監控失靈，會計資訊失真。

2.財務管理機制不健全中小創業企業規模相對較小，加上法人治理結構不完善，內部財務機構的設定、財務人員的崗位安排隨意性較大，財務人員職責分工不清，權責不明，缺乏有效的制衡和約束機制，財務管理機制不健全，難以形成有效的內部財務控制。同時，財務會計管理工作內容單一，日常工作主要側重於記賬、算賬和編制財會報表，而分析、預測、監督、控制、檢查等財務職能缺失，沒有發揮作用，無法通過對企業生產經營活動中各種經濟活動的過程控制，實現降低成本，提高資金使用效益等財務管理目標。

3.財務人員素質不高中小創業企業由於受到自身組織結構等因素的制約，財會人員的任用“家族化”現象嚴重，許多財會職位由家族成員出任，企業選聘財會人員不是以專業素養為標準，而是看選聘人員是否聽話，是否信得過。任人唯親的用人觀念造成在實際工作中，財會人員素質較低，無法起到決策參謀作用。而上述現象的存在又使得中小創業企業無法吸引和留住高素質的專業人員。

4.財務會計資訊失真高質量的財務資訊可以幫助企業改善財務管理、控制和防範財務風險、降低經營成本、提高經濟效益。但是，許多中小創業企業因財務管理機制不健全、財務人員素質不高，在實際經營中為達到避稅、逃債等目的，編制多套會計報表，導致財會資訊失真。虛假的財會資訊不僅使企業內部財務管理混亂，財務風險隱患叢生，影響企業的正常決策，危及長遠的發展，同時釀造了中小創業企業的信用危機。

5.資金短缺，融資困難資金短缺、融資困難、融資手段單一是目前許多中小創業企業普遍面臨的問題。造成中小創業企業融資難的原因，既有外部因素，也有內部原因，即中小創業企業因自身財務會計資訊失真、透明度不高及信用觀念淡薄而產生的信用危機，使外部投資者望而卻步，金融機構向中小企業貸款缺乏信心，企業難以步人良性發展軌道。

6.缺乏有效的財務激勵機制現代財務管理的一項重要職能是激勵職能，企業財務人員通過財務方案的設計、財務制度的安排來實現激勵效應，激發員工的潛能，體現財務管理的激勵職能。但許多中小創業企業缺乏有效的財務激勵機制，未能處理好積累和消費、積累與擴張之間的關係；有的片面注重財力的積累，忽視了分配的激勵作用，影響了員工的工作熱情；有的片面注重分配，不注重資本的長期積累，影響了企業的規模擴張和長期發展。

創投機構通過提供增值服務，協助創業企業實現財務管理規範化

創投業的發展歷程表明，創業投資企業對中小創業企業的真正價值不僅僅是單純提供資本，更重要的是提供增值服務，這也是創業投資區別於傳統投資的一大特徵，是創業投資企業的核心競爭力和創業投資成功的關鍵所在。針對中小創業企業財務管理方面存在的問題， 創業投資企業主要通過提供以下幾個方面的增值服務，幫助中小創業企業提高財務管理水平，實現財務管理規範化。

1.優化股權結構，完善法人治理結構創業資本進入創業企業後，可以優化創業企業的股權結構，實現股權結構的多元化，形成由創業者、技術骨幹、投資機構組成的股本結構，實現創業企業所有權與經營權的適度分離，並且通過完善股東會、董事會、監事會等組織機構，完善法人治理結構。健全的法人治理結構是實現企業財務管理規範化的基礎和前提。在現代企業制度下，法人治理結構架構中的一個重要特點就是董事會對經營者的財務約束和控制，創業投資企業通過向中小創業企業推薦董事，完善董事會議事規則，明確股東會、董事會、經營者的責、權，充分發揮董事會在規範創業企業財務管理中的主導作用，為提高中小創業企業的財務管理水平創造良好的內部條件。

2.建立有效的內部財務控制制度創業投資企業應幫助中小創業企業建立完善的內部控制制度，構建有效的激勵和約束機制，按照不相容職務相分離和授權控制的原則設定企業財會機構、配置財會人員，建章立制，明確職責，對會計核算的業務流程、財務報告的編制等事項作出詳細規定，建立內部控制制度，做到內部控制制度對企業內部涉及財會工作的任何人均有約束力，內部控制制度涵蓋企業經營工作的各個環節，使財會管理工作有章可依，杜絕“家族化”管理形成的內部人控制現象；同時，董事會應建立必要的內部稽核制度，保證內部控制制度的有效實施，做到有章必依。

3.提高財會人員業務素質創業投資企業通過推薦、派出財務總監的方式，幫助中小企業加強財務管理，提高財務管理水平。財務總監應幫助企業建立規範的財會人員選聘、培訓、考核制度。嚴把選聘關，財會人員的選聘應重專業素養、輕親緣關係；建立定期培訓制度，使財會人員在更新知識結構、提高業務水平的同時，增強對企業的歸屬感和認同感；通過建立科學的考核、晉升、淘汰制度，實現財會人員的良性流動。高素質的財會人員是提高企業財務管理水平的人力資源保證。

4.增加企業財會資訊的透明度健全的法人治理結構、有效的內部控制制度、高素質的財會人員對中小創業企業財會資訊的質量和真實性提供了必要的保障。為改善中小創業企業的外部形象，創業投資企業除利用自身的專業優勢、品牌形象為企業進行策劃、宣傳外，可考慮引進會計師事務所、律師事務所等中介機構，為企業提供諮詢、審計等專業服務，進一步規範企業運作，同時，可以增加企業財會資訊的透明度，提高公信力，改善形象，獲得外界的認同，為引進新的戰略投資者、向金融機構融資乃至上市創造條件。

5.利用自身優勢，緩解創業企業融資困難創業投資的資本投入緩解了創業企業的資金壓力，增加了企業資產的流動性，降低了資產負債率，優化了各項財務指標，有利於企業的後續融資。同時，創業投資企業還可以利用自身的資源優勢、信譽優勢為創業企業爭取政府創新基金、貼息貸款，為企業融資提供階段性擔保，引進新的戰略投資者，實現創業企業的良性發展，創業資本也可實現增值並順利退出。

6.幫助創業企業建立有效的財務激勵機制創業投資企業通過科學、合理的財務制度設計和安排，在創業企業建立起股票期股期權激勵制度，激發核心團隊和員工的潛能。創業企業核心團隊和員工是企業生存和成長的決定性因素，他們若能得到有效激勵，企業的發展就有了堅實的人力資源保障，而創業企業的高成長性為股票期股期權激勵制度的建立和實施提供了有利的條件，其良好的發展前景對核心團隊和員工是巨大的刺激和誘惑。因此，有效的激勵制度，加之因創業而產生的激情和精神滿足，可以充分調動員工的積極性，激發起潛能，處理好積累和消費、積累與擴張、眼前利益和長遠利益之間的關係，為創業企業的發展注入新的動力。