銀行資管產品包含什麼?
銀行的大資管類業務指的是什麼業務
中國商業銀行資產管理業務是在利率管制、金融脫媒、分業監管環境下逐步發展起來的一項具有金融創新性質的業務。從宏觀角度看，資產管理業務可以推動經濟結構轉型、加速金融體制改革、改善社會融資結構；從中觀角度看，資產管理業務可以推動銀行業經營模式轉型，構建銀行業的新型盈利模式，增強銀行業經營的穩健性；從微觀角度看，資產管理業務一方面可以滿足客戶投資和財富管理的需求，另一方面可以保證銀行向客戶提供多樣化的融資服務，提高社會資金的流動效率。因此，資管業務具有與銀行傳統業務完全不同的功能定位、運作規律和風險管理方式。
商業銀行資管業務蓬勃發展五大原因
我國銀行資產管理業務的起步和發展具有鮮明的本土特色和時代特徵。30多年改革開放所帶來的經濟增長導致居民財富持續增加，居民的投資理財意識不斷增強，這是銀行資產管理業務發展的原動力，金融改革深化發展為銀行資產管理業務提供了良好的發展契機，商業銀行經營轉型和保持盈利增長則成為推動銀行資產管理業務發展的直接推手。商業銀行作為國內資產管理市場重要的參與者，其資產管理業務已經成為國內資產管理市場業務規模最大、客戶數量最多、產品類型最豐富、品牌信賴度最強的業務類型。筆者認為銀行資管業務大規模發展主要原因在於：
原因一：居民財富配置逐漸由不動產轉向金融資產。30多年改革開放的紅利，使居民可支配收入不斷增長，財富持續積累，因家庭資產配置結構相對保守，在房地產市場出現拐點後，對通過資產管理投資金融產品實現保值增值的需求空間巨大。
原因二：為規避監管限制，銀行資管業務逐步表外化。在利率市場化和金融脫媒的催動下，在金融抑制與監管博弈的背景下，為規避存款準備金、貸款規模控制、存貸比要求、資本充足率、存貸款利率等監管紅線的限制，銀行將資管業務轉移至表外，通過高於銀行存款的收益率發行理財產品吸收居民和企業的資金，並按高於貸款利率的收益回報要求投向非標債權資產等類固定收益項目，實現了對銀行表內存款和貸款的替代，並借銀信、銀證、銀基的通道完成投融資的對接，從而使得銀行資管業務不僅獲得了快速增長，而且支持了難以從銀行獲得貸款融資支持的實體經濟的發展。
原因三：資本約束促使銀行向“輕資本”業務轉型。當前，我國經濟已進入三期疊加的時期，即增長速度進入換擋期，結構調整面臨陣痛期，前期刺激政策處於消化期，隨著經濟下行、產能過剩、宏觀債務水平持續上升，在利率市場化的推進下，銀行存貸款利差不斷縮小，商業銀行面臨著巨大的轉型壓力，迫切需要從傳統的存貸款業務為主轉向拓展中間業務、轉向不佔用或少佔用資本的業務。資產管理業務正是由於其“輕資本”特性，成為銀行增長模式由粗放式的資產規模擴張型向集約式的資本節約型轉變的重要途徑。隨著新資本管理辦法的實施，商業銀行資本補充壓力越來越大，在依靠內部利潤增長方式補充資本的速度放緩及通過資本市場再融資愈加困難的情況下，發展資產管理業務已成為商業銀行主動調整經營戰略的重要著力點。
原因四：商業銀行具有其他金融業態所無法企及的資金、資源和渠道等優勢。首先，銀行具有得天獨厚的客戶資源優勢，不僅廣泛吸收機構、個人客戶的存款，銀行貸款也是機構和個人取得融資的主要來源，這是其他類型金融機構所難以比擬的。從目前各種資產管理產品的銷售渠道來看，銀行仍是最主要的渠道，銷售佔比在60%-70%以上，而絕大多數客戶也來自於銀行；其次，與其他金融機構相比，銀行因為背後有國家信譽的支持，較其他非銀行金融機構來說，發展資產管理業務具有聲譽方面的優勢；第三，在獲得資金和項目儲備方面，銀行也具有比其他非銀行金融機構更多的資源。可以說，銀行憑藉其投融資兩端客戶群......
銀行資管計劃和傳統的理財業務有什麼不同
銀行理財產品還可以吧，不過時間有點長
不如投資理財通的項目，這樣支取自由
如果是貨幣基金 定期理財或者是保險理財
這樣基本是無風險 穩賺不賠的說的風險是指數基金的
指數基金是高風險高回報的 可能存在賠本的
銀行資管計劃是什麼？
在銀行理財業務發展過程中，由基金公司、證券公司、保險公司設計的通道類產品，跟銀行不搭界，可是為了規避監管，銀行只能走通道。其中的一個很大的風險在於，風險、客戶、資金都是銀行的，而且今後一旦發生了風險，有些是不可控的。因此銀行推出自己的資產管理計劃。與現在銀行所發行的理財產品所不同的是，銀行資產管理計劃將類似於基金、信託，具有獨立的法人地位。而在此之前，銀行理財產品在投資企業債權等標的時，都需要藉助於間接投資具有獨立法人地位的信託、券商資管產品等才能夠實現，也就是常說的“通道業務”。
資管產品的分類有哪些？資管產品與信託有什麼區別？
資管分類：
(一)按業務劃分
傳統的分類方法習慣把資管產品按業務類型劃分：
1、通道類業務;
2、融資類業務，包括房地產項目融資和地方財政平臺融資;
3、基於傳統證券投資業務延伸的股權質押和資產證券化業務等。
(二)按投資領域劃分
為了和實際生活更貼近一些，現在普遍流行按投資領域來劃分資管產品：
1、工商企業類資管產品：投向生產、銷售、貿易等工商企業，用於日常運營;
2、房地產類資管產品：投向優質房地產項目;
3、基礎產業類資管產品：投向交通、通訊等基礎設施，文化、科學、衛生等基礎產業;
4、金融市場類資管產品：投向金融機構或市場現有的金融產品;
5、其他領域資管產品：投向能源、礦產、藝術品等特殊領域。
(三)按資金運用方式劃分
還可以按照資金運用的方式來劃分：
1、貸款：通過銀行委貸向企業發放貸款; 2、股權：資金用於企業增資，受讓股權;
3、權益：資金用於受讓某種權益;
4、債權：資金用於投資企業對外債權;
5、組合類：包括上述兩種或兩種以上方式的組合。
資管產品與信託的區別：
相同點：
1.必須報備監管部門，信託是銀監會監管，資管計劃是證監會監管
2.資金監管、信息披露等方面都有嚴格規定
3.認購方式相同，項目合同、說明書等類似
4.本質相同，通道不同，都屬於投融資平臺，都可以橫涉資本市場、貨幣市場、產業市場等多個領域
不同點：
1.全國有68家信託公司有發行資格，而資產管理公司只有36家，資源稀缺性更加明顯
2.資產管理公司投研能力強，尤其在宏觀經濟研究、行業研究等方面尤其突出。在這樣的研究團隊指引下選擇可投資項目，能有效的增加對融資方的議價能力並降低投資風險
3.資管計劃具有雙重增信，經過資產管理公司、信託的雙重風險審核
4.信託小額只有50個名額，資管計劃小額暢打，最多200個名額
5.收益高，資管計劃一般比信託計劃高1%/年;期限短，資管計劃期限一般不超過2年
今後趨勢：基金專項資產管理計劃是證監會提倡的金融創新結果，因監管嚴格、運作靈活，收益較高，小額不受限制、專業管理等優勢，未來基金專項資管用來分拆信託或發起類信託產品是一種必然趨勢。
關於銀行理財和銀行資管業務問題
1、銀行以前的產品也是自己設計的，不過形成了很壞的行業習慣，就是實質的保底保收益，這樣風險全部集中到銀行了。而去年出臺的新規就是解決這個問題，明確是資管產品，不保底的，虧了是客戶自己的，銀行只收管理費。
2、大部分都是自己設計的，銀行產品部門很多的，產品類型也很多樣。內部消化為主，
參考：普益財富:2013年銀行理財產品發行規模超56萬億元_網易財經money.163.com/...H.html
銀行資管計劃與現有理財產品有何不同
集合資產一般要求金額較高，有特定投資方向，收益更高但風險也相對高，銀行理財一般收益低風險低
資管產品做銀行固收大概有多少收益
資管產品一般不會做銀行固收。除非是投資於金融市場，然後投資了一定比例之後。剩餘的部分才會考慮投資銀行理財。
銀行固收理財收益很低。2-3%
融資類資管產品具有以下哪些特點
進口信用證押匯
（一）產品描述：進口信用證押匯業務是指銀行根據開證申請人的要求，在單證一致情況下，以進口貨物作抵（質）押，在付款到期日為其墊付資金的短期融資行為。本辦法僅限於廣西北部灣銀行開立的信用證。
（二）產品用途：緩解進口商對外付匯時的短期資金需求。
（三）客戶定位：有融資需求的進口商。
（四）產品優勢和特點：
1.加快了資金週轉速度。
2.融資手續相對於流動資金貸款等簡便易行。
3.可以增加出口商當期的現金流入量，從而改善財務狀況，提高融資能力。
4.可以提前辦理外匯結匯，規避匯率風險。
（五）關聯產品或子產品：進口信用證。
（六）產品期限：一般不超過三個月。
（七）產品價格：利率根據中國人民銀行的利率管理規定和廣西北部灣銀行利率管理規定執行。
（八）產品辦理流程：
1.辦理前審核客戶是夠具備以下條件：①押匯申請人是廣西北部灣銀行開出信用證項下的開證申請人；②資信良好，具有到期還款能力；③在廣西北部灣銀行開有人民幣或外幣賬戶；④提供相應擔保措施。
2.客戶應向廣西北部灣銀行提交以下資料：①押匯申請人及擔保人有關資料；②進口押匯申請書；③進口商品內銷合同（如需）；④信託收據；
⑤本行要求的其他資料。
3.簽約放款。
4.對外寄單。
5.收匯還款。
企業申請
↓
銀行受理
↓
信貸審查
↓
簽訂合同
↓
辦理手續
↓
信用證付匯
↓
清償貸款
（九）產品風險揭示：
1.貨物價格下跌風險。當進口企業與外商簽訂進口合同時，商品的市場價格看好，但等貨物進口銷售時，價格卻大幅度下跌，企業的還款能力降低，銀行風險增加。
2.企業挪用資金風險。進口企業雖然將貨物賣出，但將資金挪用，無法按時歸還押匯銀行的到期押匯款，此時銀行的風險將不可避免。
3.匯率變動風險。銀行若押匯幣種是美元或其他外幣，則企業要承擔人民幣貶值的風險。可能因企業還不起款，形成銀行押匯款逾期。
進口代收押匯
（一）產品描述：進口代收押匯是指廣西北部灣銀行作為代收行在收到託收項下單據後，在保留對客戶的追索權的前提下，代為對外付款或由其他代付行對外付款，並同時放單給客戶的一種融資形式。
（二）產品用途：緩解進口商對外付匯時的短期資金需求。
（三）客戶定位：有融資需求的進口商。
（四）產品優勢和特點：
1.加快了資金週轉速度。
2.融資手續相對於流動資金貸款等簡便易行。
3.可以增加進口商當期的現金流入量，從而改善財務狀況，提高融資能力。
4.可以提前辦理外匯結匯，規避匯率風險。
（五）關聯產品或子產品：進口代收。
（六）產品期限：一般不超過三個月。
（七）產品價格：利率根據中國人民銀行的利率管理規定和廣西北部灣銀行利率管理規定執行。
資管產品是否有獨立法人資格
“商業銀行從來沒有像現在這樣迫切期望擁抱資產管理業務。”交通銀行資產管理部總經理馬續田的感慨言猶在耳，1月23日，交通銀行即在內部發布公告，為探索準事業部制運行機制，正式在總行層面成立“資產管理業務中心(資產管理部)”，並調整內部架構。
事實上，早在2013年初，脫胎於交行金融市場部的資產管理部就已成立，屬總行一級部門，專門負責代客理財，將自營投資和代客資產管理分開。
“去年底，總行召開二次改革研討會。為適應金融脫媒及利率市場化的趨勢，一些重點業務被突出。除資產管理部，還有6個部門未來要實現事業部制。”一交行總行人士透露。
值得注意的是，交行資產管理業務中心設立在上海自貿區，按照自貿區相關規定，將要實現獨立核算及獨立稅收。這距離真正意義上的銀行資管獨立法人僅一步之遙。
按照馬續田的構想，銀行資產管理法人化可以經歷以下幾個步驟：“第一步先將各行的理財專業部門註冊為事業部，純法人體制。下一步做事業部的準法人制度，再通過幾年的時間過渡到公司制。”
在他看來，允許理財機構在自貿區註冊成為資產管理經營機構，應該是監管部門可以採取的行之有效的一項措施。21世紀經濟報道記者最新獲悉，銀監會方面還沒有最終確認該中心是否具有準法人持牌經營資格。
資管部擴容
根據內部公告，新成立的資產管理業務中心將與資產管理部合署，設有7個二級部門。
“資產管理業務中心增設了三個新的二級部門，分別是：資本市場部、結構融資部和專戶理財部。”一位接近交行總行的人士指出，這實際上是在原交行資產管理部基礎上的擴容。三個新增部門分別對應另類資管、投資銀行、對公理財板塊，但交行原有部門並未撤銷，反而將與之進行功能上的銜接。
另外，資產管理部原四個部門也併入其中，產品管理部更名為業務運營部，原投資交易部更名為固定收益部，原風險審查部更名為風險合規部，原綜合運營部更名為綜合管理部。
此前，原資管部門就已囊括個人理財、對公理財等的資金運作業務，包括代客理財產品的研發、投資運作、支持等流程。2012年交行將金融機構業務和投行業務從公司部獨立出來，成立了金融機構業務部和投資銀行兩大一級部門。此後，金融市場部中的代客理財業務也獨立出來，成立了資產管理部。
“在權限上，新成立的資產管理業務中心亦將擁有更多的管理自主權。”上述人士續稱。比如，牽頭統籌管理全行表內表外、本外幣資產管理業務，整合業務資源、產品和服務體系；負責擬定全行資產管理業務發展規劃和經營計劃；擬定、完善全行資產管理業務各項規定、辦法、操作規程或實施細則等。
此外，該中心還需負責牽頭設計、開發各類資產管理業務產品，負責產品代理銷售的審批；制定全行資產管理業務授權分行的准入標準、授權方案，落實授權分行資產管理業務的過程管理；牽頭制定集團內外資產管理業務合作機構的准入標準、授權方案及其他管理制度，建立監控退出機制。
更重要的是，新成立的資產管理業務中心將具有完全獨立的風控能力。這將使資管部門的事業部及準法人制在較大程度上得以真正貫徹。
逐步過渡至獨立法人
“去年資產管理部在成立之後很長一段時間，並未擁有獨立自主的權利。”一交行總行人士告訴21世紀經濟報道記者。
在他看來，資產管理中心的成立很大程度上與去年以來監管層大力推進的“銀行理財轉型”相關。新成立的資產管理業務中心，將建立以業績激勵、人才激勵為主的薪酬機制，這將為交行及資產管理行業注入一劑強心劑。
而因該中心位於自貿區，儘管銀監會尚未認證其“持牌資格”，但在部分人士看來，已經屬於事實上的準法人。
實際上，去年以來，興業、......
大資管時代下客戶分為分為那幾類
作為銀行業，我們也會主動擁抱資本市場這輪改革的牛市，主動擁抱銀行的大字管時代，給客戶保護好資產，為客戶創造價值。隨著經濟的轉型發展，居民財富的快速積累，中國的資本市場管理行業已經迎來了快速發展的黃金期。據統計，到去年年底，資本行業的資產總規模已經達到了57.5萬億，這個數字比2013年末增長了40%以上。從增速來看，公募基金同比增長58%，基金子公司發展速度非常快，同比增長200%以上，可以說速度非常搶眼。但是從絕對增長來看，目前管理資產規模最大的可能還是銀行的理財產品。去年銀行的理財已經超過了15萬億，同比增速也不低達到46%。
可以說大資管時代的到來為銀行、金融業各類機構都提供了難得的發展機遇。現在我們商業銀行也正在抓緊佈局資產管理業務的發展，加快從信用中介向資產管理中介的轉型。下面我想就商業銀行在大資管時代中的發展和定位談一些個人的觀點。
針對宏觀形勢，剛才餘部長做了非常精彩的演講。從銀行的角度來看，我們感覺發展資產管理業務是商業銀行轉型發展的必然要求。首先，資產管理業務是商業銀行應對推動盈利模式轉變的必然選擇。從資產端來看，現在已有越來越多的大客戶已經通過股票、債券直接融資的方式來融資。銀行信貸在社會融資中的佔比逐步下降，我看了人民銀行的通報，到去年年底間接融資在社會總體融資規模裡面佔到59%，實際上這個數據比2013年提升了8個百分點，我印象中2013年大體是51%，曾經2014年銀行的間接融資低於50%。大家想十年前是什麼狀態，當時間接融資超過90%，儘管去年間接融資有所回升，但是大的方面是呈下降的趨勢。如果從負債端來看，隨著互聯網金融的快速發展以及居民理財意識的覺醒，銀行存款現在在大量的流失。眾所周知，負債業務放緩會制約資產業務的快速擴張，在利差收入仍然佔大頭的情況下，雙脫媒對商業銀行傳統的盈利模式帶來了重要的影響。
所以下一步大力發展資產管理業務，逐步形成以代客投資管理資產為基礎的盈利模式，不僅可以緩解雙脫媒的衝擊，而且有利於銀行從傳統的存貸利差為主的單盈利模式向多元化的盈利模式轉變，這是從應對雙脫媒的角度。
其次，我覺得資產管理業務是商業銀行滿足客戶多元化需求的重要手段。居民和企業的金融需求正在從傳統的存貸匯向資產管理、財務顧問更趨多樣化、個性化的需求轉變。應該說最近十年到二十年以來，在歐美國家金融服務經歷了三個階段，第一個階段是零售銀行，第二個階段是財富管理，第三個階段是私人銀行。在中國是什麼情況呢？目前我國的高端個人客戶也正在從零售銀行向財富管理這個方向去邁進和轉變。同時私人銀行的發展速度這幾年也是非常快的，這是高淨值的客戶。
就普通的大眾客戶來講，應該說追求高收益、便捷化、體驗良好的新型理財服務，這些是普通大眾客戶新的需求。於是各種報告，包括P2P這些產品應運而生，可以說吸引了大批年輕客戶的眼球。同時，隨著我國步入老齡化社會，主動進行財富管理，也已成為居民養老保障的重要來源。
應該說大力發展自主管理業務，繼續參與客戶資產配置的全過程，不僅可以滿足客戶多元化、全生命週期的金融需求，而且可以實現商業銀行由單純的產品銷售向財富管理方向轉移。資產管理業務是商業銀行打造輕級銀行的有效途徑，目前銀行業傳統的高資本消耗、高成本投入的粗放型經營模式已經難以為繼，監管部門給銀行現在上了兩道緊箍咒，第一道緊箍咒就是資本充足率。大家知道從監管部門對銀行資本充足率的要求，第二道緊箍咒就是前不久發佈的槓桿率的管理辦法，你不能低於4%，這兩道緊箍咒可以說控制了銀行資產規模的快速增長。因此銀行必須探索集約化的發展模式。資產管理......