一、 用權益法來計算投資收益
舉個例子說吧 A公司2005年1月5日以520000元購入B公司股票，佔B公司10%的股份，另支付2000元稅費，A公司按成本法核算，B公司在當天的所有者權益總額為4500000元。2005年5月20日B公司經股東大會通過，宣告分派2004年現金股利400000元。2006年1月又買入B公司股票，持股比例佔35%，改權益法核算。 現在就說追溯調整這部分的，調整後的不在本帖討論範圍之內。 2005年1月1日購入股票 借：長期股權投資——B公司 522000 貸：銀行存款 522000 2005年5月20日B公司宣告分配現金股利 借：應收股利——B公司 40000 貸：長期股權投資——B公司 40000 2006年1月1日追溯調整 1 確認原來的投資成本 投資成本=522000-40000=48200 借：長期股權投資——B公司（投資成本） 482000 貸：長期股權投資——B公司 482000 2 計算股權投產差額 2005年1月5日 股權投資差額=522000-（4500000*10%）=72000 借：長期股權投資——B公司（股權投資差額） 72000 貸：長期股權投資——B公司（投資成本） 72000 3 確認投資收益 2005年度投資收益=30000*10%=30000 借：長期股權投資——B公司（損益調整） 30000 貸：利潤分配——未分配利潤 30000 4 攤銷股權投資差額 2005年12月31日 攤銷股權投資差額=72000/10=7200 借：利潤分配——未分配利潤 7200 貸：長期股權投資——B公司（股權投資差額） 7200 如果A公司按淨利潤10%提取法定公益金，按淨利潤5%提取法定盈餘公積 提取盈餘公積=22800*15%=3420 借：利潤分配——未分配利潤 3420 貸：盈餘公積 3420 按制度規定，追溯調整的“長期股權投資——損益調整”賬戶應當轉入“長期股權投資——（投資成本）”賬戶，因此A公司還要作會計分錄如下 借：長期股權投資——B公司（投資成本） 30000 貸：長期股權投資——B公司（損益調整） 30000
二、
用總投資額與不同指標計算投資收益,本身會得出不同結果,而且投資收益無法用投資總額與財務內部收益率、投資回收期等指標直接得出。為此需先理解各指標的含義：招股說明書中所指利潤,系對投資項目進行盈利預測,它是根據預測收入、成本、費用按會計準則計算出來的利潤,指利潤總額或淨利潤,淨利潤＝利潤總額-所得稅。投資利潤率中的利潤為年平均淨利潤,而其中的“投資”只是“項目總投資”中的一部分,僅指以股票形式募集的資金,不含總投資中其它來源的資金。投資回收期＝建設期＋投產後累計淨利潤等於投資額所需時間。至於財務內部報酬率,則是按照複利方法,從現金流量角度計算出來的,具體計算方法可參考有關財務管理教科書。如一項目的內部收益率為15%,可比喻為它的收益率等同於利滾利借出年息為15%的錢得到的收益率。理解上述概念後,我們以“廣東開平春暉股份(相關, 行情)有限公司招股說明書”為例,具體說明。其說明書中有下述表達： “該項目……,預計總投資24,300萬元（其中項目配套資金5,000萬元）,達產後,公司將形成年產三萬噸高粘度聚酯切片的生產能力,新增銷售收入32,175萬元,利潤4,712萬元,項目投資利潤率24.41%,投資回收期4.85年。”上例中,如按募股資金（總投資24,300萬元-配套資金5000萬元）×投資回報率24.41%＝（投資收益）4712萬元＝（稅後利潤）4712萬元,如以募股資金19300除以投資回收期4.85年,得出每年投資收益為4096萬元,小於稅後利潤4712萬元,原因是投資回收期中含有未產生收益的建設期,請注意說明書中的“達產後”的字樣。